Различия между ликвидностью и платежеспособностью
Прежде чем делать какие-либо инвестиции, важно заранее знать два фактора - сохранят ли эти инвестиции ликвидность компании и сохранят ли вложения, которые делает компания, платежеспособность компании.
Многие инвесторы перегружают себя понятием ликвидности и платежеспособности; в результате они используют эти термины как синонимы. Однако эти двое полностью отличаются друг от друга.
- Ликвидность можно определить как способность фирмы выполнять текущие обязательства по имеющимся у нее оборотным активам. Ликвидность - это краткосрочное понятие, а также одно из наиболее важных, потому что без ликвидности фирма не сможет выплатить свои немедленные обязательства. Мы используем такие коэффициенты, как коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности и коэффициент денежной наличности, чтобы определить ликвидность компании.
- Платежеспособность, с другой стороны, можно определить как способность компании вести свою деятельность в долгосрочной перспективе. Это означает, что платежеспособность - это долгосрочное понятие.
И инвестиции могут повлиять на оба эти фактора, но они сильно отличаются друг от друга.
Инфографика ликвидности и платежеспособности
Как видите, каждая из этих концепций сильно отличается. Вот наиболее существенные различия между ликвидностью и платежеспособностью, описанные ниже:
Ликвидность и платежеспособность - основные различия
Как вы уже видите, ликвидность и платежеспособность нельзя поменять местами, и они полностью отличаются друг от друга. Давайте посмотрим на критические различия между ликвидностью и платежеспособностью.
- Ликвидность можно определить как способность фирмы погасить свои текущие обязательства за счет текущих активов. С другой стороны, платежеспособность - это способность отдельного лица или фирмы выплатить долгосрочную задолженность в долгосрочной перспективе.
- Ликвидность - понятие краткосрочное. Платежеспособность - понятие долгосрочное.
- Ликвидность можно определить с помощью таких коэффициентов, как коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности и т. Д. Платежеспособность можно определить с помощью таких коэффициентов, как отношение долга к собственному капиталу, коэффициент покрытия процентов и т. Д.
- С точки зрения концепции ликвидность - это довольно низкий риск. Понятийная платежеспособность - это довольно высокий риск.
- Необходимо понимать ликвидность, чтобы знать, насколько быстро фирма сможет конвертировать свои текущие активы в наличные. Платежеспособность, с другой стороны, говорит о том, способна ли фирма существовать в течение длительного периода.
Таблица сравнения ликвидности и платежеспособности
| Основа для сравнения ликвидности и платежеспособности | Ликвидность | Платежеспособность |
| 1. Значение | Ликвидность можно определить как способность фирмы погасить свои текущие обязательства за счет текущих активов. | Платежеспособность можно определить как способность фирмы проводить операции в течение длительного периода. |
| 2. О чем все это? | Это краткосрочная концепция наличия достаточного количества денежных средств и их эквивалентов для выплаты текущих долгов. | Это долгосрочная концепция того, насколько хорошо будет работать фирма. |
| 3. Обязательства | Краткосрочные обязательства (как ожидалось) | Долгосрочная ответственность. |
| 4. Зачем это понимать? | Узнать, как быстро текущие активы можно конвертировать в наличные. | Чтобы знать, сможет ли фирма продержаться снова и снова год за годом. |
| 5. Риск | Довольно низко. | Довольно высоко. |
| 6. Что смотреть в балансе | Оборотные активы, текущие обязательства и подробный учет каждой находящейся под ними статьи; | Собственный капитал, заемные средства, долгосрочные активы и т.д .; |
| 7. Используемые коэффициенты | Коэффициент текущей ликвидности, коэффициент кислотного теста и т.д .; | Соотношение долга к собственному капиталу, коэффициент покрытия процентов и т.д .; |
| 8. Влияние друг на друга | Если платежеспособность высокая, ликвидность может быть достигнута в короткие сроки. | При высокой ликвидности платежеспособность не может быть достигнута быстро. |
Вывод
Как видите, ликвидность и платежеспособность являются важными понятиями для бизнеса. Но их нельзя использовать взаимозаменяемо; потому что они совершенно разные по своей природе, масштабам и целям. Ликвидность может гарантировать, что фирма сможет выплатить немедленный долг. Платежеспособность, с другой стороны, управляет долгосрочным долгом и способностью фирмы сохранять свой долг. Как только вы поймете эти концепции, вы сможете стать благоразумным. Вы также сможете быстро и эффективно принимать решения о следующих шагах в своем бизнесе.