Формула стоимости чистых активов | Калькулятор NAV | Примеры (с шаблоном Excel)

Формула для расчета стоимости чистых активов (NAV)

Формула стоимости чистых активов в основном используется распоряжением паевых инвестиционных фондов, чтобы узнать цену пая конкретного фонда в конкретное время, и в соответствии с формулой стоимость чистых активов рассчитывается путем вычитания общей стоимости обязательств из общей стоимости активов предприятие и полученная в результате сумма делятся на общее количество акций в обращении.

Источник : hdfcfund.com

Если вы когда-либо инвестировали в паевые инвестиционные фонды, вы неоднократно услышите один термин. Это NAV. Полная форма чистой стоимости активов - это стоимость чистых активов. Фактически это разница между активами и пассивами.

Давайте посмотрим на формулу стоимости чистых активов.

пример

Вы можете скачать этот шаблон Excel для чистой стоимости активов здесь - Шаблон Excel для чистой стоимости активов

Onus Fund располагает следующей информацией. Вам нужно найти СЧА этого фонда -

• Рыночная стоимость ценных бумаг фонда - 450 000 долларов США.
• Денежные средства и эквивалентные активы - 50 000 долларов США
• Обязательства фондов - 200 000 долларов США.
• Количество акций в обращении - 10 000

Используя формулу NAV, мы получаем -

• Стоимость чистых активов = (Рыночная стоимость ценных бумаг, находящихся во владении паевого / закрытого фонда + Денежные средства и эквивалентные активы - Обязательства фонда) / Количество акций в обращении
• Или = (450 000 долларов США + 50 000–200 000 долларов США) / 10 000
• Или = 300 000 долларов США / 10 000 = 30 долларов США за акцию.

Интерпретация

• В формуле стоимости чистых активов нам сначала нужно найти рыночную стоимость акций.
  • Чтобы узнать рыночную стоимость акций фонда, нам нужно применить формулу -
  • Рыночная стоимость акций = Рыночная цена за акцию * Количество акций в обращении
  • Если рыночная цена за акцию составляет 10 долларов за акцию, а количество акций в обращении составляет 1000, то рыночная стоимость акций будет = (10 долларов * 1000) = 10000 долларов.
• Второй компонент формулы - денежные средства и эквивалентные активы. Мы добавим этот элемент, потому что это актив.
• Третий компонент формулы - это пассивы фонда.
• Чтобы узнать фактическую стоимость фонда, нам нужно посмотреть на разницу между общими активами и общими обязательствами.
• Наконец, нам нужно разделить разницу на количество акций в обращении, чтобы получить чистую чистую стоимость на акцию.

Использование и актуальность

Допустим, вы хотите инвестировать в паевой инвестиционный фонд. Что бы вы искали?

Многие финансовые аналитики утверждают, что разумнее смотреть на чистую стоимость активов, чем на отдельную рыночную цену акции. Вот почему.

• Они думают, что когда вы смотрите на чистую чистую стоимость фондов, у вас возникает неправильное представление о том, что чистая чистая стоимость определяет будущую прибыль фонда. Это, по их мнению, полная ложь.
• Вот почему эти финансовые аналитики упоминают, что вам следует обращать внимание на качество средств, а не на чистую стоимость активов. Да, чистая чистая стоимость важна, но как инвестору вы не должны слишком сильно полагаться на более высокую или низкую чистую чистую стоимость, потому что это не имеет никакого значения в том, какую прибыль принесет портфель под фондом.
• Если вы хотите воспользоваться преимуществом более высокой доходности, выберите отрасли, которые росли намного быстрее, чем другие отрасли. Допустим, если вы решите инвестировать в ИТ-отрасль, а не в другие отрасли, вы сможете получить гораздо более высокую отдачу от своих инвестиций.

Калькулятор стоимости чистых активов

Вы можете использовать следующий калькулятор NAV.

Расчет стоимости чистых активов в Excel (с шаблоном Excel)

Давайте теперь сделаем тот же пример выше в Excel.

Это очень просто. Вам необходимо предоставить четыре исходных параметра: рыночная стоимость ценных бумаг, находящихся в собственности фонда, денежные средства и эквивалентные активы, обязательства - количество размещенных акций фонда.

Вы можете легко рассчитать стоимость чистых активов в предоставленном шаблоне.